Dcoop y Acesur se imponen a la oferta italiana y se hacen con Deoleo por 520 millones

Dcoop y Acesur han logrado imponerse y son los nuevos propietarios del gigante aceitero Deoleo con una participación del 50% cada uno. Su oferta, ha sido finalmente la elegida por CVC y Alchemy, propietarios de la aceitera, frente a la opción de Coricelli y Migasa.La compañía ha explicado a la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV) que esta operación implica un valor de empresa de Deoleo Holding de 520 millones de euros referido al 100% de su capital. A través de esta transacción, Deoleo transmitirá toda su participación en Deoleo Holding y los compradores adquirirán de forma indirecta el negocio operativo que desarrollan la filial y sus sociedades dependientes.Ignacio Silva, presidente de Deoleo, que es líder internacional en el sector al contar con una cuota global del 8%, asegurado que «esta operación reconoce el trabajo desarrollado en los últimos años». «La alianza con Acesur y Dcoop r efuerza de manera decisiva el liderazgo de Deoleo en toda la cadena de valor del aceite de oliva y aporta certidumbre operativa a los productores y al sector en general», ha insistido.Además, ha agradecido el trabajo del Congreso de Administración, que ha podido identificar «a la que consideramos mejor opción para el grupo , sus accionistas y sus marcas, así como para el conjunto del sector oleícola y agrario europeo». Próximos pasosEl cierre de la operación está sujeto a la obtención de las autorizaciones regulatorias pertinentes, incluidas las de las autoridades de competencia en España y Estados Unidos, así como la aprobación en materia de inversión extranjera directa en Italia, además de otros trámites habituales en este tipo de transacciones. La compañía estima que este proceso regulatorio se completará en un plazo de entre seis y ocho meses.Durante el periodo de transición hasta el cierre definitivo de la operación, la gestión, la actividad comercial y la operativa industrial de Deoleo continuarán desarrollándose con total normalidad, han informado desde la compañía.La operación también incluye la constitución de un depósito de garantía (escrow) para cubrir una contingencia fiscal italiana que afecta a la filial Carapelli Firenze.En caso de venderse el 100% de Deoleo Holding, este depósito ascendería a un máximo de hasta 80 millones de euros para la totalidad de los socios vendedores, correspondiendo a Deoleo un importe máximo de aproximadamente 40,8 millones de euros por su 50,99%. Una vez completada la operación, el proyecto conllevará la reorganización de los activos de Deoleo entre Acesur y Dcoop, para garantizar el pleno cumplimiento de los requisitos regulatorios y de competencia aplicables en los distintos mercados.Cae más de un 20% la cotización de Deoleo en Bolsa tras conocerse la venta Las acciones de Deoleo caían casi un 22% en Bolsa en torno a las 11.00 horas de este jueves tras aceptar la oferta de compra de Dcoop y Acesur en una operación valorada en 520 millones de euros. En concreto, los títulos del fabricante de Hojiblanca y Carbonell ampliaban su descenso hasta ceder un 21,97%, marcando un precio de 0,274 euros por acción. Justo antes de la apertura del mercado, se conocía que Dcoop y Acesur se han impuesto a Migasa y la italiana Coricelli en la puja por Deoleo.Una operación «más allá» de lo empresarialDesde Dcoop y Acesur han asegurado que el potencial del sector oleícola «ampliar el consumo de aceite de oliva en todo el mundo, dando a conocer sus beneficios, calidad y diversidad a nuevos consumidores y mercados», algo en lo que trabajarán a través de Deoleo.Además, recalcan que esta operación «trasciende el ámbito empresarial», y que contribuirá a fortalecer toda la cadena de valor, «creando nuevas oportunidades para los productores, apoyando la sostenibilidad económica del olivar y ayudando a que las nuevas generaciones encuentren un futuro en el sector»«Queremos que las familias que llevan generaciones dedicadas al olivar puedan seguir viviendo de él y ofrecer un futuro prometedor a las nuevas generaciones de agricultores. Aumentar el consumo de aceite de oliva en el mundo es también una oportunidad para fortalecer nuestras comunidades rurales y nuestros pueblos», afirma Antonio Luque, presidente de Coop.«Las marcas de Deoleo se han ganado la confianza de generaciones de consumidores en todo el mundo. Nuestra ambición es reforzar ese vínculo y seguir llevando el aceite de oliva a nuevos mercados, con la calidad, la trazabilidad y la excelencia como pilares», ha asegurado, por su parte, Gonzalo Guillén, consejero delegado de Acesur.De ofertas en solitario a grandes alianzasLa larga pugna, que incluye marcas tan señeras como Hojiblanca, Koipe y Bertolli, fructificó en tres propuestas de enorme eco durante el verano. Una, la de Coricelli, que se cifró en 500 millones y aparecía a priori como la de mayor cuantía, frente a los algo más de 460 millones que habría ofrecido la cooperativa malagueña Dcoop, quien más ha levantado la voz para alertar de las implicaciones de que el negocio no cayera en manos españolas. Más discreto ha sido Acesur, tercero en discordia con una propuesta que, según diferentes fuentes, se ha movido en niveles muy parecidos a los de Dcoop.Pero el precio ha sido solo una variable; los aspirantes han tenido muy presente que era también fundamental asegurar que tendrían pocos problemas a la hora de completar la transacción. Esto es, que no causarían demasiadas complicaciones con las autoridades de Competencia que pudiesen desanimar a los fondos , que suelen buscar operaciones de alto beneficio y rápidas. Son estas cuestiones las que se han pulido hasta que expiró este lunes el plazo para presentar ofertas, que no solo han detallado cómo financiarían la compra. En el caso de Dcoop, la clave estaba en su negocio en Estados Unidos, donde posee el 50% de Pompeian a medias con su socio marroquí Devico . La sociedad cuenta a su vez con el 20% de cuota de mercado con el aceite virgen extra del país, y para evitar que las autoridades de competencia estadounidenses levantaran una ceja,los malagueños barajaron varios planes, sin descartar incluso la venta de ese 50% de Pompeian.La concentración era también un punto a tener en cuenta en Acesur, aunque en su caso en España. La familia Guillén ya cuenta con Coosur o La Española como marcas destacadas en los lineales del país, y comprar Deoleo supondría sumar a su porfolio Carbonell, Koipe y Hojiblanca. Sería un grupo lo suficientemente extenso como para llamar la atención de la CNMC.Los Coricelli, que a priori tenían pocos problemas en ese sentido, dado que Aceites Abasa no cuenta con una posición dominante, tenían su factor negativo en la nacionalidad. El sector olivarero español recelaba de España , primer productor de aceite, dejara escapar a Italia el control del producto, y el Gobierno llegó a decir que prefería que la empresa acabara en manos españolas. La entrada en escena de Migasa como aliado de los Coricelli desactivó los argumentos. Ahora el otro aspirante a comprar Deoleo también era andaluz.En todo este proceso, Sevilla ha jugado un papel esencial en esta batalla. Los Coricelli presentaron su oferta por Deoleo a través de su holding hispalense, Farmers Global Elite, para defender la españolidad de su propuesta. Cuenta con una facturación consolidada de 1.000 millones de euros anuales y está liderado por Lorenzo Coricelli, tiene desde hace años residencia fiscal española, como han señalado también fuentes de mercado para eliminar los recelos que pudiera causar su pasaporte.